Σε αυτό το άρθρο μιλάμε για το swing trading, μια διαδεδομένη επενδυτική τεχνική που διαφέρει τόσο από το day trading όσο και από το position trading.
Όπως πιθανότατα γνωρίζετε, το day trading είναι ίσως η πιο γνωστή στρατηγική: περιλαμβάνει το άνοιγμα και το κλείσιμο αρκετά μεγάλου αριθμού short και long θέσεων μέσα στην ίδια ημέρα. Άλλοτε προνόμιο των επαγγελματιών, το day trading έχει πλέον τραβήξει το ενδιαφέρον των crypto traders, οι οποίοι μπορούν να αξιοποιήσουν μέσω πλατφόρμας τη δύναμη αλγοριθμικών εργαλείων όπως τα crypto trading bots.
Το position trading, αντίθετα, έχει πολύ μεγαλύτερο χρονικό ορίζοντα. Όπως δηλώνει το όνομά του, ο trader παίρνει μια θέση που ουσιαστικά αδιαφορεί για τις ημερήσιες διακυμάνσεις: προτιμά μακροπρόθεσμα διαγράμματα, τάσεις και εργαλεία, αγοράζει και κρατά μέχρι η επένδυση ή το περιουσιακό στοιχείο να φτάσει στην κορύφωσή του. Οι τιμές εισόδου και εξόδου καθορίζονται εκ των προτέρων, ενώ οι εντολές stop-loss περιορίζουν τον κίνδυνο.
Τι ακριβώς είναι το swing trading;
Το swing trading βρίσκεται ακριβώς ανάμεσα στο day trading και στο position trading. Τι είναι όμως συγκεκριμένα; Πρόκειται για μια κερδοσκοπική τεχνική που περιλαμβάνει τη διακράτηση ενός περιουσιακού στοιχείου για παρατεταμένο διάστημα, συνήθως από λίγες ημέρες έως αρκετές εβδομάδες ή ακόμη και δύο μήνες, ώστε να αποκομίσετε βραχυπρόθεσμα και μεσοπρόθεσμα κέρδη και να επωφεληθείτε από τις κινήσεις της τιμής, δηλαδή από τα «swings».
Στόχος είναι να αναγνωρίσετε ή να προβλέψετε την κίνηση ενός περιουσιακού στοιχείου, να καβαλήσετε το κύμα και να αποχωρήσετε τη σωστή στιγμή, ώστε να τοποθετηθείτε ευνοϊκά για το επόμενο κύμα. Οι αγορές ορίζονται ακριβώς από αυτές τις επαναλαμβανόμενες μεταβολές της τιμής, που ανεβαίνουν και κατεβαίνουν σαν κύματα. Αν μπορείτε να διακρίνετε αν μια αγορά κινείται ανοδικά ή καθοδικά, μπορείτε να κατοχυρώσετε γρήγορα κέρδη και να περιορίσετε τις ζημιές. Δεν απαιτείται μάλιστα απόλυτη ακρίβεια στον χρονισμό. Τα μικρά κέρδη αθροίζονται με τον καιρό σε σημαντικά ποσά.
Η αγορά των κρυπτονομισμάτων μπορεί να είναι εξαιρετικά ευμετάβλητη, πράγμα που καθιστά το swing trading εδώ εγγενώς κερδοφόρο ή επικίνδυνο, ανάλογα με τις συνθήκες. Ευτυχώς, οι traders διαθέτουν μια σειρά εργαλείων που τους επιτρέπουν να περιορίζουν τον κίνδυνο και ταυτόχρονα να αυξάνουν τις πιθανότητες κέρδους. Η τεχνική ανάλυση, για παράδειγμα, χρησιμεύει στον εντοπισμό ευκαιριών, ενώ η θεμελιώδης ανάλυση βοηθά στη μελέτη των τάσεων και των σχηματισμών της τιμής.
Θεμελιώδης έναντι τεχνικής ανάλυσης
Με λίγα λόγια, η τεχνική ανάλυση ασχολείται με την τιμή και τον όγκο. Μελετώντας στατιστικά μοτίβα, οι traders προσπαθούν να κατανοήσουν καλύτερα πώς η προσφορά και η ζήτηση επηρεάζουν τις τιμές, τον όγκο και τη μεταβλητότητα. Στη συνέχεια, τα μοτίβα και οι τάσεις της τιμής που βασίζονται στην παρελθούσα συμπεριφορά χρησιμοποιούνται για την εξαγωγή σημάτων από παράγοντες όπως το κλίμα και η ψυχολογία της αγοράς.
Η θεμελιώδης αξία ενός συγκεκριμένου περιουσιακού στοιχείου ή τίτλου εδώ είναι σε μεγάλο βαθμό αδιάφορη· αυτό που μετράει είναι τα μοτίβα και οι τάσεις. Χάρη σε μια εργαλειοθήκη με διάφορες τεχνικές και δείκτες, οι traders μπορούν να κάνουν σύνθετες αναλύσεις (θα αναδείξουμε πέντε από τους καλύτερους στην επόμενη ενότητα). Στην πράξη, πολλοί crypto traders χρησιμοποιούν τους ίδιους τεχνικούς δείκτες με τις παραδοσιακές χρηματαγορές, όπως τον δείκτη σχετικής ισχύος (RSI), τη σύγκλιση-απόκλιση κινητών μέσων (MACD) και τα Bollinger Bands (BB).
Ο ακριβής αριθμός είναι συζητήσιμος, αλλά αξίζει να θυμάστε: ένας μόνο δείκτης δεν αρκεί όταν προσπαθείτε να προβλέψετε μελλοντικές μεταβολές της τιμής. Από την άλλη, οι υπερβολικά πολλοί δείκτες μπορεί να θολώσουν την εικόνα και να αποδειχθούν αναποτελεσματικοί, αν όχι επιζήμιοι.
Η θεμελιώδης ανάλυση, αντίθετα, είναι μια προσέγγιση που εστιάζει στην εσωτερική αξία ενός περιουσιακού στοιχείου. Οι traders επιχειρούν να προσδιορίσουν αν ένα περιουσιακό στοιχείο είναι υπερτιμημένο ή υποτιμημένο αναλύοντας διάφορες εσωτερικές και εξωτερικές μεταβλητές, και η γνώση αυτή μπορεί κατόπιν να αξιοποιηθεί για είσοδο ή έξοδο από θέσεις. Η θεμελιώδης ανάλυση στα κρυπτονομίσματα, ωστόσο, έχει τις δυσκολίες της, καθώς το bitcoin δεν αποτιμάται με τον ίδιο τρόπο που αποτιμώνται οι συνηθισμένες εταιρείες.
Οι swing traders συνήθως καταφεύγουν στην τεχνική ανάλυση λόγω του πιο βραχυπρόθεσμου χαρακτήρα των συναλλαγών τους, γι' αυτό και δεν θα εμβαθύνουμε στις λεπτομέρειες της θεμελιώδους ανάλυσης σε αυτό το άρθρο (αν και μπορεί να λειτουργήσει συμπληρωματικά). Υπάρχει άφθονο καλό υλικό για όποιον θέλει να εντρυφήσει σε επιμέρους θέματα, από τις διαφορές ποσοτικής και ποιοτικής θεμελιώδους ανάλυσης έως μια πλήρη εισαγωγή στη θεμελιώδη ανάλυση των κρυπτονομισμάτων.
Πριν δούμε πέντε από τους καλύτερους δείκτες για swing trading, ας ρίξουμε μια ματιά στα πλεονεκτήματα και τα μειονεκτήματα της στρατηγικής.
Πλεονεκτήματα και μειονεκτήματα του swing trading
Θα ήταν παράλειψη να μη συζητήσουμε πρώτα με ποιους τρόπους μπορεί το swing trading να βοηθήσει τους traders, καθώς και ποια είναι τα πιθανά μειονεκτήματα της στρατηγικής. Άλλωστε, μια απλή καταγραφή θετικών και αρνητικών προσθέτει μια υγιή δόση αντικειμενικότητας στη λήψη αποφάσεων και διευκολύνει ένα πιο ενημερωμένο συμπέρασμα.
+/-
Χρόνος: το day trading απαιτεί χρόνο, και ο χρόνος είναι χρήμα. Το swing trading, αντίθετα, δεν σας υποχρεώνει να μένετε κολλημένοι στην οθόνη επί ώρες, καθώς οι θέσεις διατηρούνται για περισσότερο από μία ημέρα.
Άγχος: θα έχετε ακούσει ότι το άγχος σκοτώνει, και το day trading είναι σκληρή δουλειά. Το swing trading σάς επιτρέπει να ανοίξετε μια θέση, να βάλετε εντολή stop-loss και να ασχοληθείτε με άλλες σημαντικές πλευρές της ζωής σας. Επιτέλους ηρεμία.
Απλότητα: αντί να αφιερώνετε χρόνο σε θεμελιώδη μελέτη και υπολογισμό της εσωτερικής αξίας, οι δείκτες της τεχνικής ανάλυσης σάς επιτρέπουν να επικεντρωθείτε μόνο στην τιμή και στον όγκο.
Ευελιξία: σε αντίθεση με το position trading, που απαιτεί δέσμευση σε μεγάλο χρονικό ορίζοντα, το swing trading επιτρέπει αγορές ή πωλήσεις με μικρά κέρδη ή ζημιές, ώστε να βελτιστοποιείτε την προσέγγισή σας ανά πάσα στιγμή.
Ωστόσο…
Κίνδυνος εκτός ωραρίου: οι traders πρέπει να διαχειριστούν κινδύνους που προκύπτουν τη νύχτα και τα σαββατοκύριακα.
Απότομες παλινδρομήσεις: γενικότερα, λόγω της εγγενούς μεταβλητότητάς τους, τα κρυπτονομίσματα πρέπει να παρακολουθούνται διαρκώς ώστε να πιάνετε τις τάσεις ή να αποφεύγετε ξαφνικές αντιστροφές της αγοράς, που μπορεί να οδηγήσουν σε απρόβλεπτες ζημιές.
Χαμένες ευκαιρίες: το να κινείστε είναι καλό, αλλά οι βραχυπρόθεσμες κινήσεις της αγοράς μπορεί να κάνουν τους swing traders να χάσουν μακροπρόθεσμες ευκαιρίες.
Τώρα που γνωρίζετε μερικά από τα υπέρ και τα κατά του swing trading, ας δούμε τους δείκτες που ταιριάζουν καλύτερα στον σκοπό.
Οι καλύτεροι δείκτες για swing trading
Οι τεχνικοί δείκτες χωρίζονται σε δύο κατηγορίες: προπορευόμενους (leading) και υστερούντες (lagging). Οι προπορευόμενοι σχεδιάστηκαν για να προβλέπουν τη μελλοντική κατεύθυνση της αγοράς και δίνουν σήματα όταν μια τάση πρόκειται να ξεκινήσει. Οι υστερούντες, αντίθετα, δίνουν πληροφορία με καθυστέρηση: το σήμα έρχεται αφού η μεταβολή της τιμής έχει ήδη συμβεί ή ενώ συμβαίνει.
Για να καταλάβετε τη διαφορά, σκεφτείτε ένα αυτοκίνητο: οι προπορευόμενοι δείκτες κοιτούν μπροστά μέσα από το παρμπρίζ, ενώ οι υστερούντες κοιτούν πίσω από το πίσω τζάμι τη διαδρομή που ήδη διανύθηκε.
Στους προπορευόμενους δείκτες περιλαμβάνονται ο στοχαστικός, ο Williams %R, ο όγκος ισοζυγίου (OBV) και ο δείκτης σχετικής ισχύος (RSI)· στους υστερούντες ανήκουν οι κινητοί μέσοι (MA), η σύγκλιση-απόκλιση κινητών μέσων (MACD) και τα Bollinger Bands (BB). Μια προειδοποίηση: το να στηρίζεστε αποκλειστικά σε προπορευόμενους ή αποκλειστικά σε υστερούντες δείκτες σχεδόν σίγουρα θα έχει δυσάρεστες συνέπειες. Ζητούμενο είναι μια ισορροπημένη μέση οδός.
Ας δούμε αναλυτικότερα τρεις προπορευόμενους και δύο υστερούντες δείκτες.
Δείκτες ορμής
Ο δείκτης σχετικής ισχύος (RSI)
Ο δείκτης σχετικής ισχύος (RSI), ένας δείκτης ορμής που ανήκει στην ομάδα των ταλαντωτών, επιτρέπει στους traders να διαπιστώσουν αν μια αγορά είναι υπεραγορασμένη ή υπερπουλημένη. Όταν ο RSI δίνει σήμα, αναμένεται αντιστροφή της αγοράς, δηλαδή ο trader αποκτά μια προπορευόμενη ένδειξη για είσοδο ή έξοδο από θέση. Με άλλα λόγια, ο RSI χρησιμεύει κυρίως στο να εντοπίζουν οι traders την ορμή της αγοράς, τις συνθήκες υπεραγοράς και υπερπώλησης, καθώς και τις αποκλίσεις και τις κρυφές αποκλίσεις.
Ο στοχαστικός ταλαντωτής
Ο στοχαστικός ταλαντωτής, που βοηθά τους traders να εντοπίσουν το τέλος μιας τάσης και την αρχή μιας άλλης, συγκρίνει τις τρέχουσες τιμές κλεισίματος με το προηγούμενο εύρος διαπραγμάτευσης. Βασίζεται στην ιδέα ότι η ορμή της αγοράς αλλάζει κατεύθυνση ταχύτερα από τον όγκο ή την τιμή και μπορεί έτσι να χρησιμοποιηθεί για την πρόβλεψη της κατεύθυνσης των κινήσεων, γεγονός που τον καθιστά δείκτη ορμής. Ο στοχαστικός είναι οριοθετημένος ταλαντωτής, δηλαδή κινείται σε κλίμακα από 0 έως 100. Τιμές πάνω από 80 δείχνουν υπεραγορασμένη αγορά, ενώ κάτω από 20 υπερπουλημένη.
Όγκος ισοζυγίου (OBV)
Ο δείκτης όγκου ισοζυγίου (OBV), όπως δηλώνει το όνομά του, προβλέπει τις τιμές με βάση τις μεταβολές του όγκου. Στρέφει την προσοχή του trader σε μεταβολές του όγκου που δεν συνοδεύονται από αντίστοιχες μεταβολές της τιμής. Η βασική λογική του OBV στηρίζεται στην ιδέα ότι ο όγκος είναι η κινητήρια δύναμη των αγορών. Όταν ο όγκος αυξάνεται ή μειώνεται σημαντικά χωρίς αντίστοιχη μεταβολή στην τιμή ενός στοιχείου, θεωρείται ότι η τιμή τελικά θα ανέβει ή θα πέσει ανάλογα. Από την άλλη, ο OBV μπορεί να δώσει παραπλανητικές ενδείξεις, κάτι που αντισταθμίζεται με υστερούντες δείκτες.
Δείκτης τάσης
Σύγκλιση-απόκλιση κινητών μέσων (MACD)
Η σύγκλιση-απόκλιση κινητών μέσων (MACD) είναι ένα είδος ταλαντωτή. Πρόκειται για τεχνική που ακολουθεί την τάση και χρησιμοποιεί κινητούς μέσους για να εκτιμήσει την ορμή ενός χρηματοοικονομικού στοιχείου, όπως το bitcoin. Ο MACD είναι υστερών δείκτης, καθώς παρακολουθεί κινήσεις της τιμής που έχουν ήδη συμβεί. Ο κινητός μέσος (MA) είναι ουσιαστικά μια γραμμή που αποτυπώνει τη μέση τιμή προηγούμενων δεδομένων σε καθορισμένο χρονικό διάστημα. Στις χρηματαγορές διακρίνονται σε δύο κατηγορίες: απλοί κινητοί μέσοι (SMA) και εκθετικοί κινητοί μέσοι (EMA). Η σχέση μεταξύ κινητών μέσων μπορεί να είναι συγκλίνουσα ή αποκλίνουσα: οι συγκλίνουσες γραμμές πλησιάζουν η μία την άλλη, ενώ οι αποκλίνουσες απομακρύνονται.
Δείκτης μεταβλητότητας
Bollinger Bands (BB)
Τα Bollinger Bands είναι υστερών δείκτης που χρησιμοποιείται για να προσδιοριστεί πόσο «υψηλή» ή «χαμηλή» είναι μια τιμή σε σύγκριση με προηγούμενες συναλλαγές. Έτσι, βοηθούν να αξιολογήσετε αν η αγορά είναι ευμετάβλητη, αλλά και αν είναι υπεραγορασμένη ή υπερπουλημένη. Σκοπός του δείκτη BB είναι να δείξει πώς κατανέμονται οι τιμές γύρω από μια μέση τιμή· αποτελείται από μια άνω και μια κάτω ζώνη, καθώς και από μια μεσαία ζώνη (δηλαδή μια ενδιάμεση γραμμή κινητού μέσου). Ως αντίδραση στην κίνηση της τιμής, οι δύο πλευρικές ζώνες διευρύνονται όταν η μεταβλητότητα είναι υψηλή (απομακρύνονται από την κεντρική γραμμή) και συστέλλονται όταν είναι χαμηλή (πλησιάζουν την κεντρική γραμμή). Η κεντρική γραμμή ορίζεται ως απλός κινητός μέσος (SMA) 20 ημερών, ενώ η άνω και η κάτω ζώνη υπολογίζονται με βάση τη μεταβλητότητα της αγοράς σε σχέση με τον SMA, κάτι που στη μέθοδο των Bollinger Bands ονομάζεται τυπική απόκλιση.
Εν κατακλείδι
Αυτές οι μέθοδοι, εξαιρετικά χρήσιμες στο trading, αναλύονται από τεχνητή νοημοσύνη και μετατρέπονται σε σήματα. Τα σήματα αυτά αποστέλλονται πλέον στην VIP ομάδα μας και αξιοποιούνται ως autotrade. Το autotrade σάς εξοικονομεί χρόνο. Γνωρίστε τον @hafizebot και ρυθμίστε τις προσωπικές σας παραμέτρους trading. Αφήστε τον να κάνει τις συναλλαγές για εσάς.