Фінансовий ризик стосується всіх — окремих людей, інвесторів, компаній, установ, урядів і суспільств, — і сама його наявність чи ймовірність викликає занепокоєння. Він залежить від багатьох параметрів і впливає на все: від повсякденного життя до інвестицій, від комерційної діяльності до світового устрою. У загальному розумінні фінансовий ризик — це ймовірність втратити гроші, капітал та активи.
Незалежно від того, велика чи мала початкова сума, яку можна назвати капіталом, її втрата внаслідок фінансових операцій та інвестицій і є фінансовим ризиком у найширшому сенсі. Для приватних інвесторів він має один вигляд, а для компаній та організацій, які беруть кредити й ведуть комерційну діяльність, — інші масштаби та підвиди.
Фінансовий ризик і його індикатори на кожному рівні можуть бути різними. Для урядів країн фінансовий ризик може означати дефолт через борги, коли монетарну політику не вдається контролювати, — і наслідки зачіпають людей, які живуть у цій країні. Так само й компаніям потрібно добре керувати індикаторами ризику й самими ризиками, щоб не скотитися в борги та банкрутство.
Звісно, фінансові ризики є і для приватних інвесторів. Інвестиційні стратегії та рішення тих, хто вкладає гроші в класичний фінансовий чи криптовалютний ринок, можуть містити фінансові ризики або створювати їх. З іншого боку, ризиковими можуть бути й дії тих, хто просто розпоряджається своїми заробітками чи активами в межах управління грішми та майном.
Тим, хто торгує й інвестує на криптовалютному ринку, завжди радять проводити необхідний аналіз і дослідження в межах принципів ризик-менеджменту та працювати відповідно до власного співвідношення ризику й дохідності.
Які бувають індикатори фінансового ризику?
Індикатор ризику — це показник або міра, за допомогою якої оцінюють і вимірюють потенційний ризик. Його можна уявити як сигналізацію з верхньою та нижньою межами, яка подає попередження. Індикатори фінансового ризику — це метрики, що допомагають оцінити ринковий ризик, зміни в регулюванні чи ризик конкуренції. Відповідно до цього визначення, власними індикаторами ризику криптовалютних ринків можуть бути стан ринку, дії регуляторів зі створення чи зміни правил щодо криптовалют, а також події навколо кожного окремого криптоактиву.
Добре визначені індикатори ризику допомагають цим ризиком керувати. Розуміння потенційних ризиків ринку — або конкретного криптоактиву чи криптовалютного ринку загалом — відіграє важливу роль у тому, щоб як інвестор чи користувач вирішити, на якому переломному моменті що саме робити.
Типи фінансового ризику
Ринковий ризик:
Це ризики, що виникають, коли змінюються локальні та глобальні ринкові умови, зокрема на традиційному фінансовому й криптовалютному ринках.
Кредитний ризик:
Компанії та приватні особи можуть користуватися різними формами кредитування. Вони мають володіти достатніми коштами й грошовими потоками, щоб виплачувати позики. Кредитний ризик постає як ризик невиплати кредитів.
Ризик ліквідності:
Ліквідність — це те, наскільки легко традиційний фінансовий продукт чи криптоактив можна перевести в готівку в потрібній фіатній валюті. Інвестори хочуть мати змогу купувати й продавати на криптовалютному ринку дуже швидко. Ризик ліквідності стосується того, чи зможуть компанії або приватні інвестори торгувати криптоактивами у своєму щоденному грошовому потоці тоді, коли їм це потрібно.
Операційний ризик:
Операційний ризик описує ймовірність збоїв, шахрайських дій, неможливості провести операцію через помилки користувача та фінансових втрат, які можуть виникнути на будь-якому етапі фінансових операцій великих чи малих організацій або приватних інвесторів.