เหตุผลหลักข้อหนึ่งที่ทำให้ algorithmic trading โด่งดังขนาดนี้ มาจากข้อได้เปรียบที่มันมีเหนือการเทรดด้วยมือโดยตรง ข้อดีของ algo trading เกี่ยวพันกับความเร็ว ความแม่นยำ และต้นทุนที่ลดลง
เนื่องจากอัลกอริทึมถูกเขียนขึ้นล่วงหน้าและทำงานโดยอัตโนมัติ ข้อได้เปรียบข้อแรกจึงคือความเร็ว ความเร็วที่เทรดเหล่านี้ถูกส่งคำสั่งวัดกันเป็นเสี้ยววินาที เร็วเกินกว่าที่มนุษย์จะรับรู้ทัน
การเทรดด้วยอัลกอริทึมได้เปรียบตรงที่สามารถตรวจสอบและส่งคำสั่งตามอินดิเคเตอร์หลายตัวพร้อมกัน ด้วยความเร็วที่ไม่มีมนุษย์คนไหนทำได้ เมื่อวิเคราะห์และส่งคำสั่งได้เร็วกว่า โอกาสในราคาที่ดีกว่าก็เปิดกว้างมากขึ้น
อีกหนึ่งข้อดีของ algorithmic trading คือความแม่นยำ ถ้าคอมพิวเตอร์เป็นผู้ส่งคำสั่งเทรดโดยอัตโนมัติ คุณจะหลีกเลี่ยงกับดักของการเผลอกรอกคำสั่งผิดที่มากับการเทรดด้วยมือมนุษย์ได้ การกรอกคำสั่งเองมีโอกาสสูงกว่ามากที่จะซื้อผิดคู่เหรียญหรือผิดจำนวน เมื่อเทียบกับอัลกอริทึมคอมพิวเตอร์ที่ถูกตรวจทานซ้ำมาแล้วว่าคำสั่งที่ส่งถูกต้อง
ข้อดีที่ยิ่งใหญ่ที่สุดของ algo trading น่าจะเป็นความสามารถในการขจัดอารมณ์มนุษย์ออกจากตลาด เพราะเทรดถูกจำกัดอยู่ภายในชุดกฎที่กำหนดไว้ล่วงหน้า เหตุที่นี่คือข้อได้เปรียบ ก็เพราะมนุษย์ที่เทรดเองมักตกเป็นเหยื่อของอารมณ์ที่นำไปสู่การตัดสินใจไร้เหตุผล สองอารมณ์ที่พาไปสู่การตัดสินใจแย่ ๆ ซึ่งเทรดเดอร์สายอัลกอริทึมไม่ต้องเผชิญ คือความกลัวและความโลภ
อีกหนึ่งข้อดีของ algo trading คือความสามารถในการ backtest เทรดเดอร์มักบอกได้ยากว่าส่วนไหนของระบบเทรดที่เวิร์กและส่วนไหนไม่เวิร์ก เพราะรันระบบกับข้อมูลในอดีตไม่ได้ แต่กับ algo trading คุณสามารถรันอัลกอริทึมบนข้อมูลย้อนหลังเพื่อตรวจสอบว่ามันจะได้ผลในอดีตหรือไม่ ความสามารถนี้ให้ประโยชน์มหาศาล เพราะช่วยให้ผู้ใช้ขจัดจุดบกพร่องของระบบเทรดออกได้ก่อนนำไปรันจริง
ข้อดีอีกประการของการเทรดอัตโนมัติคือต้นทุนการเทรดที่ลดลง กับ algo trading เทรดเดอร์ไม่ต้องเสียพลังงานเฝ้าตลาดมากเท่าเดิม เพราะเทรดถูกส่งคำสั่งได้โดยไม่ต้องมีคนกำกับตลอดเวลา เวลาที่ประหยัดได้อย่างมหาศาลนี้ช่วยลดต้นทุนการเทรดลง จากต้นทุนค่าเสียโอกาสของการนั่งเฝ้าตลาดตลอดเวลาที่หายไป