Een van de belangrijkste redenen waarom algoritmisch handelen zo bekend is geworden, zijn de concrete voordelen ten opzichte van handmatig traden. De voordelen van algoritmisch handelen draaien om snelheid, precisie en lagere kosten.
Omdat algoritmes vooraf worden geschreven en automatisch worden uitgevoerd, is snelheid het eerste grote voordeel. Deze trades worden geplaatst in fracties van een seconde, sneller dan een mens kan waarnemen.
Handelen met algoritmes heeft bovendien als voordeel dat talloze indicatoren tegelijk worden gevolgd en orders worden uitgevoerd met een snelheid die geen mens kan evenaren. Doordat trades sneller worden geanalyseerd en uitgevoerd, komen er meer kansen beschikbaar tegen betere prijzen.
Nog een voordeel van algoritmisch handelen is precisie. Als een computer de trade automatisch uitvoert, ontloop je de valkuilen van per ongeluk een verkeerde order invoeren, zoals bij handmatig handelen gebeurt. Bij handmatige invoer is de kans veel groter dat je het verkeerde handelspaar koopt of een verkeerd bedrag invult, terwijl een dubbel gecontroleerd algoritme ervoor zorgt dat de juiste order wordt geplaatst.
Misschien wel het grootste voordeel van algoritmisch handelen is dat menselijke emoties buiten de markt worden gehouden, omdat trades binnen een set vooraf gedefinieerde regels blijven. Dat is een voordeel omdat mensen die handelen vatbaar zijn voor emoties die tot irrationele beslissingen leiden. De twee emoties die tot slechte beslissingen leiden en waar algoritmische traders geen last van hebben, zijn angst en hebzucht.
Een ander voordeel is de mogelijkheid om te backtesten. Voor traders is het lastig te achterhalen welke onderdelen van hun strategie werken en welke niet, omdat ze hun systeem niet op historische data kunnen draaien. Met algoritmisch handelen kun je de algoritmes loslaten op data uit het verleden om te zien of ze toen zouden hebben gewerkt. Dat is een enorm voordeel, want zo haal je de zwakke plekken uit een strategie voordat je die live zet.
Tot slot verlaagt geautomatiseerd handelen de transactiekosten. Traders hoeven veel minder tijd te besteden aan het volgen van de markten, omdat trades zonder voortdurend toezicht kunnen worden uitgevoerd. Die drastische tijdsbesparing drukt de kosten, doordat de opportuniteitskosten van constant marktvolgen wegvallen.