En af hovedårsagerne til, at algoritmisk handel er blevet så kendt, er de håndgribelige fordele, den har i forhold til manuel trading. Fordelene ved algoritmisk handel handler om hastighed, præcision og lavere omkostninger.
Fordi algoritmerne skrives på forhånd og udføres automatisk, er den første store fordel hastigheden. Handlerne gennemføres på brøkdele af et sekund – hurtigere end det menneskelige øje kan opfatte.
At handle med algoritmer giver desuden den fordel, at man kan overvåge et stort antal indikatorer og udføre ordrer med en hastighed, intet menneske kan matche. Da handlerne analyseres og udføres hurtigere, opstår der flere muligheder til bedre priser.
Endnu en fordel ved algoritmisk handel er præcisionen. Når en computer automatisk udfører handlen, undgår du faldgruberne ved utilsigtet at indtaste en forkert ordre, som det sker ved manuel handel. Ved manuel indtastning er der langt større risiko for at købe det forkerte handelspar eller taste et forkert beløb, mens en dobbelttjekket algoritme sikrer, at den rigtige ordre bliver sendt.
Den måske største fordel ved algoritmisk handel er evnen til at holde menneskelige følelser ude af markederne, da handlerne holdes inden for et sæt foruddefinerede regler. Det er en fordel, fordi mennesker, der trader, er sårbare over for følelser, som fører til irrationelle beslutninger. De to følelser, der fører til dårlige beslutninger, og som algo-tradere ikke er sårbare over for, er frygt og grådighed.
En yderligere fordel er muligheden for backtesting. Det kan være svært for tradere at vide, hvilke dele af deres strategi der virker, og hvilke der ikke gør, fordi de ikke kan køre deres system på historiske data. Med algoritmisk handel kan du køre algoritmerne på fortidens data og se, om de ville have virket. Det er en kæmpe fordel, fordi det giver mulighed for at luge fejlene ud af en strategi, før den sættes i drift med rigtige penge.
Endelig sænker automatiseret handel handelsomkostningerne. Tradere behøver ikke bruge nær så meget tid på at overvåge markederne, da handlerne kan udføres uden konstant opsyn. Den markante tidsbesparelse reducerer omkostningerne, fordi alternativomkostningen ved konstant at holde øje med markederne forsvinder.