¿Cuál es tu oscilador de momento favorito? Difícil pregunta, sin duda, pero hay uno que es el preferido de la mayoría de los traders intradía y de swing desde que J. Welles Wilder Jr. lo formuló en 1978: el Índice de Fuerza Relativa (RSI). El RSI es uno de los indicadores más sencillos de usar, pero operarlo bien exige entender algo más que las señales de sobrecompra y sobreventa que aparecen en el gráfico. De eso hablamos en este artículo.
¿Qué es el RSI (Índice de Fuerza Relativa)?
El Índice de Fuerza Relativa es un oscilador de momento que mide la velocidad y la dirección de la acción del precio. El RSI oscila entre 0 y 100: cualquier lectura por debajo de 30 sugiere una condición de "sobreventa" y cualquier lectura por encima de 70 indica "sobrecompra". Dicho de forma sencilla, si un activo cotiza por encima de su precio "real" se considera sobrecomprado; si cotiza por debajo, sobrevendido. Intuitivamente, se parece a un caso de "caro y barato". Es comparable a la capitalización de una empresa definida por sus máximos y mínimos de 52 semanas, solo que el RSI sigue las oscilaciones del precio en marcos temporales mucho más cortos.
El RSI se compone de tres elementos simples:
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Escala porcentual vertical: muestra las condiciones de sobreventa y sobrecompra dentro de un rango porcentual de 0 a 100 %. -
La línea del RSI mide el ritmo y la dirección del movimiento del precio entre los niveles de sobreventa y sobrecompra. -
Línea central: divide el rango porcentual; por encima de ella se dibujan las condiciones alcistas y por debajo las bajistas, y la línea se sitúa en el nivel del 50 %.
Cuando los precios suben, el RSI tiende a moverse en el rango 4090, y la línea central actúa como soporte del RSI. En un mercado bajista, el RSI se mueve entre 1060 y la línea central hace de resistencia. Estos rangos varían ligeramente según los parámetros del indicador y el momento del mercado.
En un periodo de 14 días, la línea del RSI refleja la media del número de días en que el precio subió dividida entre el número de días en que bajó. Para los días bajistas se calcula la inversa. El periodo de 14 días es la configuración estándar del RSI y puede modificarse para ganar o perder sensibilidad según el marco temporal que operes. Alargar la duración del periodo se llama suavizado y aporta estabilidad a la línea del RSI. Por eso, al operar marcos temporales pequeños, algunos traders prefieren un periodo más largo para reducir los vaivenes bruscos del RSI y obtener una oscilación más "suave".
Cómo operar el RSI
La divergencia es la técnica más utilizada con el indicador RSI, tanto en acciones como en otros activos. Se produce una divergencia del RSI cuando el precio de un activo contradice al indicador, lo que señala un posible giro de tendencia. El Índice de Fuerza Relativa es una pieza clave en el arsenal de cualquier trader precisamente porque puede detectar los giros antes de que ocurran.
Divergencia alcista (positiva): se produce (como se ve abajo) cuando el RSI marca mínimos crecientes desde una zona de sobreventa por encima del 30 % mientras el precio sigue haciendo mínimos decrecientes en el gráfico. Es una señal de que el momento vendedor se está agotando y de que cabe una entrada en largo.
Divergencia bajista (negativa): se produce (como se ve abajo) cuando el RSI marca un máximo decreciente desde la zona de sobrecompra por debajo de la línea del 70 %, mientras el precio sigue haciendo máximos crecientes. Indica que las compras pierden fuerza y apunta a una posible entrada en corto.
Rechazos de swing del RSI
Los rechazos de swing del RSI ignoran por completo la acción del precio y miran únicamente la oscilación del indicador para entrar y salir de una posición, algo que a algunos traders les cuesta aceptar. El enfoque es parecido a los rechazos en soportes y resistencias, pero utiliza las zonas de sobreventa (30 %) y sobrecompra (70 %) del RSI. Bajo ciertas condiciones se activan posibles entradas.
Un rechazo de swing alcista ocurre cuando la línea del RSI recupera el nivel del 30 % desde una situación de sobreventa, retrocede para probar ese 30 % como soporte y rebota en él formando un mínimo más alto que el máximo previo alcanzado tras salir del rango. En esas condiciones se activa una posible operación en largo (compra).
Un rechazo de swing bajista (como se ve abajo) ocurre cuando la línea del RSI cae por debajo del nivel del 70 % (sobrecompra) y forma un nuevo mínimo de swing. El precio intenta recuperar el 70 %, pero es rechazado en el mínimo de swing creado por la caída, lo que da continuidad a la tendencia negativa. En esas condiciones se activa una posible operación en corto (venta).
Como el RSI (igual que muchos otros) es un indicador retrasado, conviene operar cualquiera de estos métodos en línea con la macrotendencia vigente. Por eso no recomendamos abrir una operación por un rechazo de swing bajista durante una tendencia alcista, ni al revés. Recuerda: "la tendencia es SIEMPRE tu amiga".
Además, un activo puede permanecer mucho tiempo en zona de sobreventa o sobrecompra, generando falsos positivos y falsos negativos que van desgastando la cuenta. Por eso recomendamos encarecidamente usar el Índice de Fuerza Relativa junto a otros indicadores y patrones de velas japonesas para validar la operación antes de apretar el gatillo.
En conclusión
El principio de "no comprar en el techo ni vender en el suelo" es una idea muy malinterpretada en el mercado de las criptomonedas. El indicador RSI te ayuda a operar desde el mejor punto posible. Hafizebot, que funciona con inteligencia artificial, tiene en cuenta el indicador RSI en sus decisiones. Con su autotrading, Hafizebot te ofrece la ejecución más rápida y trabaja integrado con tu cuenta de Binance Global.