Il y a cinq raisons à cela.
L'un des plus gros problèmes auxquels un trader est confronté, ce sont les erreurs dont il ignore jusqu'à l'existence. Car certaines tendances humaines donnent l'impression d'agir positivement sur notre comportement. On ne comprend donc pas à quel point elles pèsent, au final, sur le résultat net.
Dans cet article, nous passons en revue quelques-unes des raisons pour lesquelles même des traders expérimentés tradent mal. Poursuivez votre lecture.
L'excès de confiance
Lorsqu'un trader expérimenté commence à se sentir trop sûr de lui, il finit généralement par trader de façon agressive, ou tout simplement trop souvent. C'est l'une des raisons les plus courantes pour lesquelles même les meilleurs traders du monde échouent.
Dans une étude de 1999, par exemple, les traders les plus actifs ont obtenu un rendement annuel de portefeuille d'environ 11,4 %, contre 18,5 % pour les moins actifs. Ce n'est qu'un indice parmi d'autres du fait que nous nous surestimons tous à un moment ou à un autre. L'excès de confiance prend principalement les formes suivantes :
Le biais d'excès de confiance : c'est un biais émotionnel, car les professionnels croient maîtriser totalement les classes d'actifs sur lesquelles ils interviennent. Résultat : ils attribuent la réussite d'un investissement à leurs propres compétences. C'est aussi pour cela que même les meilleurs opérateurs du monde se retrouvent impliqués dans des affaires d'escroquerie financière.
Le biais d'auto-attribution : il apparaît surtout lorsque le trader impute ses pertes à des facteurs extérieurs et ses gains à ses propres décisions. C'est une forme de valorisation ou de protection de soi qui dégrade vite la performance. La parade : consigner systématiquement ses erreurs et se doter d'un mécanisme de responsabilisation pour les réduire.
L'effet de meute
Comme le soulignent de nombreux experts, l'effet de meute désigne la croyance selon laquelle il faut absolument être positionné sur le marché pour réussir. Dès lors, plus les analystes et les traders anticipent une direction donnée, plus cette direction semble rentable.
Cela vous évite parfois bien des ennuis. Réfléchissez malgré tout par vous-même et analysez vous-même les signaux de trading dont vous disposez.
Le biais d'information
Ce phénomène se produit lorsqu'un trader cherche toujours plus d'informations, alors même que celles-ci n'ont pas d'effet significatif sur le résultat. Pour un trader, le biais d'information peut coûter cher.
Si un trade ne tourne pas comme prévu, par exemple, vous risquez de vous reprocher de ne pas avoir compris certaines choses. Vous vous direz qu'il a échoué à cause d'un détail que vous ignoriez et que vous auriez pu éviter.
Vous finissez par croire qu'en lisant davantage, en achetant plus de livres et en suivant plus de webinaires, vous empêcherez que cela se reproduise, en espérant mieux comprendre le fonctionnement du marché.
Or nous ne voyons pas que la perte ne vient pas d'un manque de connaissances sur l'ensemble du processus. Beaucoup de traders finissent ainsi frustrés par l'échec de leurs opérations.
Submergé par l'effet autruche
L'autruche a tendance à se cacher la tête dans le sable pour ne pas voir venir le danger. Un bon exemple de l'effet autruche : les fumeurs qui continuent de fumer tout en sachant que c'est nocif.
En trading, c'est la même chose. Lorsqu'un trader subit une perte, il préfère se cacher la tête dans le sable plutôt que d'accepter cette perte et de passer à autre chose. Concrètement ? En tant que trader expérimenté, vous pouvez penser que la meilleure façon de déjouer le marché est de faire baisser votre prix de revient moyen.
Vous commencez donc à renforcer des positions perdantes. D'autres éloignent leur stop-loss, voire le suppriment. Ce ne sont que des recettes pour la catastrophe.
Le biais de résultat
Nous jugeons généralement la qualité d'une décision à son résultat, en oubliant le processus qui y a mené. Vous pouvez très bien vous réveiller de bonne humeur et décrocher le gros lot au loto : cela ne fait pas pour autant de ce ticket l'un de vos choix les plus avisés.
Le biais de résultat est l'une des raisons les plus fréquentes pour lesquelles nous sommes programmés pour échouer en trading. Nous tradons si mal parce que les résultats nous poussent à de fausses conclusions. Imaginez que vous décidiez d'ignorer votre plan de trading pour suivre votre instinct. Si le trade est gagnant, vous risquez d'abandonner complètement ce plan. Vous oubliez que c'était de la chance pure. Efforcez-vous toujours de vous en tenir à votre plan de trading.
En résumé
Les humains sont peut-être programmés pour mal trader, mais ce n'est pas une fatalité. Vous pouvez vous servir de ces raisons pour vous former et prendre dès aujourd'hui la bonne décision. Vous pouvez aussi commencer à vous entraîner. Reprogrammez votre cerveau, pensez comme un trader. Il n'est jamais trop tard pour commencer !
Maintenant que nous avons admis que l'humanité trade mal, parlons de la façon de gagner de l'argent avec l'intelligence artificielle. L'IA traite bien plus de données qu'un humain, en bien moins de temps. Elle peut donc ouvrir et fermer des positions sans arriver en retard sur les mouvements de marché. Nous entrons dans l'ère du trading par intelligence artificielle : ne la manquez pas. Découvrez HafizeBot et apprenez à trader avec l'intelligence artificielle.