Υπάρχουν αρκετές τεχνικές day trading που μπορούν να χρησιμοποιηθούν για να αυξήσετε περαιτέρω τα κέρδη σας. Η πρώτη είναι το scalping, ένα στυλ trading στο οποίο ο trader επωφελείται από τις μικρές μεταβολές των τιμών της αγοράς, ανοίγοντας και κλείνοντας θέσεις μέσα σε σύντομο χρονικό διάστημα. Σε αντίθεση με τη νοοτροπία «άφησε τα κέρδη να τρέξουν», ο scalper συνήθως ανοίγει και κλείνει πολλές θέσεις μέσα στην ίδια συνεδρίαση.
Το scalping θεωρείται από τις κορυφαίες στρατηγικές day trading, επειδή οι επιτυχημένοι scalpers έχουν υψηλότερη αναλογία κερδοφόρων προς ζημιογόνες συναλλαγές, ενώ τα κέρδη τους είναι περίπου ίσα ή ελαφρώς μεγαλύτερα από τις ζημίες τους. Η ικανότητα να παράγει κανείς κέρδη γρήγορα ενισχύει επίσης την αυτοπεποίθηση του trader.
Ωστόσο, το βασικό μειονέκτημα του scalping είναι ότι απαιτεί από τον trader μια αυστηρή στρατηγική εξόδου, καθώς μία μεγάλη ζημία μπορεί να εξανεμίσει πολλά μικρά κέρδη της ημέρας. Απαιτεί επίσης να βρίσκεστε μπροστά στην οθόνη όλη μέρα. Τα σωστά εργαλεία, όπως ροή τιμών σε πραγματικό χρόνο και broker με απευθείας πρόσβαση στην αγορά, είναι εξίσου απαραίτητα για επιτυχημένο scalping.
Αντιστάθμιση (hedging)
Μια ακόμη εξαιρετική τεχνική trading είναι η αντιστάθμιση, το hedging. Η αντιστάθμιση είναι απλώς μια επένδυση που γίνεται για να μετριαστεί ο κίνδυνος σε περίπτωση αρνητικής μεταβολής των τιμών. Ένα παράδειγμα από την πραγματική ζωή είναι να ασφαλίσετε το σπίτι σας αν μένετε σε περιοχή με κίνδυνο πλημμύρας. Δεν μπορείτε να αποτρέψετε την πλημμύρα, μπορείτε όμως να περιορίσετε τη ζημιά αν συμβεί.
Στρατηγικές αντιστάθμισης στο day trading
Οι περισσότεροι επενδυτές που αντισταθμίζουν χρησιμοποιούν χρηματοοικονομικά συμβόλαια των οποίων η αξία καθορίζεται από ένα υποκείμενο περιουσιακό στοιχείο, όπως μια μετοχή. Ονομάζονται παράγωγα και τα πιο διαδεδομένα είναι τα δικαιώματα προαίρεσης (options). Ένα δικαίωμα σάς δίνει, για συγκεκριμένο χρονικό διάστημα, τη δυνατότητα να αγοράσετε ή να πουλήσετε μετοχές στην ορισμένη τιμή.
Από πλευράς διαχείρισης κινδύνου: αν αγοράσετε μια μετοχή πιστεύοντας ότι η τιμή της θα ανέβει, αλλά θέλετε προστασία σε περίπτωση που η τιμή αποκλίνει από τις προσδοκίες σας, ένα δικαίωμα πώλησης (put) λειτουργεί ως αντιστάθμιση. Με ένα μικρό premium αγοράζετε το δικαίωμα να πουλήσετε τη μετοχή σε καθορισμένη τιμή. Αν η τιμή πέσει, ασκείτε το put και ανακτάτε την αρχική σας επένδυση, χωρίς τις προμήθειες.
Μια άλλη στρατηγική αντιστάθμισης είναι η διαφοροποίηση: δεν χάνετε τα πάντα, επειδή οι διάφορες κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων δεν ανεβαίνουν και δεν πέφτουν μαζί. Ένας επενδυτής, για παράδειγμα, κρατά ομόλογα για να αντισταθμίσει τον κίνδυνο των μετοχών: όταν οι μετοχές χάνουν αξία, η αξία των ομολόγων αυξάνεται. Αυτό ισχύει για εταιρικά ομόλογα υψηλής ποιότητας ή αμερικανικά κρατικά ομόλογα, ενώ τα ομόλογα «σκουπίδια» (junk bonds) πέφτουν όπως οι μετοχές, αφού και τα δύο είναι επενδύσεις υψηλού ρίσκου.
Βασικές αρχές αλγοριθμικού trading: έννοιες και παραδείγματα
Το αλγοριθμικό trading είναι άλλη μία προχωρημένη μέθοδος συναλλαγών. Είναι γνωστό και ως black box trading και χρησιμοποιεί μια σειρά μαθηματικών εξισώσεων (έναν αλγόριθμο) για να τοποθετεί εντολές με ταχύτητα που κανένας άνθρωπος δεν μπορεί να φτάσει.
Ο αλγοριθμικός τύπος βασίζεται στην ποσότητα, την τιμή και τον χρόνο. Αυτό το σύστημα συναλλαγών επιτρέπει πιο ακριβείς συναλλαγές και υψηλότερα κέρδη, καθώς εξαλείφει τα συναισθηματικά λάθη που εμφανίζονται στο ανθρώπινο trading.
Το αλγοριθμικό trading στην πράξη
Ας υποθέσουμε ότι ακολουθείτε αυτούς τους απλούς κανόνες:
-
αγόρασε 100 μετοχές ενός προϊόντος όταν ο κινητός μέσος όρος 50 ημερών διασπάσει ανοδικά τον κινητό μέσο όρο 200 ημερών·
-
πούλησε 100 μετοχές του προϊόντος όταν ο κινητός μέσος όρος 50 ημερών διασπάσει καθοδικά τον κινητό μέσο όρο 200 ημερών.
Αυτό το σύνολο εντολών είναι αρκετά απλό: ο αλγόριθμος παρακολουθεί αυτόματα τους κινητούς μέσους όρους και τις τιμές της αγοράς και τοποθετεί εντολές μόλις εκπληρωθούν οι καθορισμένες συνθήκες. Εντοπίζει σωστά την ευκαιρία συναλλαγής και το κάνει εντελώς αυτόματα.
Τα οφέλη του αλγοριθμικού trading
Τα οφέλη του αλγοριθμικού trading είναι τα εξής:
-
Οι εντολές τοποθετούνται αυτόματα, οπότε οι συναλλαγές εκτελούνται στην καλύτερη δυνατή τιμή.
-
Μειώνονται τα κόστη συναλλαγών και ο κίνδυνος χειροκίνητων λαθών.
-
Δυνατότητα παρακολούθησης πολλών συνθηκών αγοράς ταυτόχρονα.
-
Το algo trading μπορεί να δοκιμαστεί σε ιστορικά δεδομένα, ώστε να φανεί πώς αποδίδει μια στρατηγική στον χρόνο.
-
Μειώνεται η πιθανότητα ανθρώπινου λάθους λόγω ψυχολογικών και συναισθηματικών παραγόντων.
Για να γίνει κανείς έμπειρος trader χρειάζεται όχι μόνο σοβαρή εξάσκηση και υπομονή, αλλά και τη σωστή μεθοδολογία συναλλαγών. Σωστά εφαρμοσμένες, αυτές οι προχωρημένες τεχνικές day trading δίνουν στους traders μεγαλύτερο πλεονέκτημα και αυξάνουν ανάλογα τα κέρδη.